农历春节之后，市场在经历一段时间过渡后逐渐进入“两会时间”。其中“一带一路”概念股异军突起。
以天山股份(000877.SZ)为代表，该股票在2月6日到2月15日8个交易日中六次触及涨停，自2月以来累计涨幅高达87%。
除了马上接近“两会时间”之外，2017年全国30个省市政府工作报告中均对“一带一路“战略有或多或少内容的部署，交通运输、产能合作、港口、旅游均是相关的高频词汇。
事实上，从“一带一路”战略层面来看，有重点省份的基建投入，同时中国对沿线国家的基建投资也有助于带动国内经济。“一带一路”政策相叠加基础下的基建板块或将成为2017年的重要投资主题之一，有望贯穿全年。
“一带一路是今年主要战略，无论是中央还是地方对它的重视程度都是非常高的，可能预期政府会大力推进，所以二级市场也做出了较为正面的反馈。”民生证券一位策略分析师对21世纪经济报道记者表示。
“一带一路”板块强势崛起
“一带一路”正走着短期内的强势行情。
根据东方财富choice数据显示，“一带一路”板块成为2月以来涨幅最大的几个板块之一，自开市以来一带一路板块的涨幅高达5%。板块成份股中包含的144家上市公司里，仅有10家公司的股价在这一区间中累计出现跌幅。
值得注意的是，在天山股份，北新路桥(002307.SZ)，青松建化(600425.SH)等龙头股的带领下，有超过20家公司在本月的累计涨幅突破20%。
诸多分析师在近期策略报告中均推荐短期内关注强势的“一带一路”板块。上海证券证券分析师蔡钧毅在2月22日接受21世纪经济报道记者采访时便讲道：“‘一带一路’属于非常靠前的政策，结合了中西部的投资，在二级市场的表现上看，‘一带一路’的概念股，又和基建以及PPP是重叠的，所以从主线表现来看是非常不错的。”
“一带一路”板块强势崛起与近期顶层设计层面一再造势也有一定关联，两会之前这种正相关的利好再次被加强。
2016年12月16日，中共中央总书记、国家主席、中央军委主席习近平在中央经济工作会议上强调：2017年要继续实施‘一带一路’、京津冀协同发展、长江经济带发展三大战略。要有重点地推动对外开放，推进“一带一路”建设，发挥好政策性、开发性、商业性金融作用。
随后2016年12月27日，中国商务部部长高虎城也在全国商务工作会议上表示2017年商务工作将重点突出“一带一路”建设。
紧接着，以2017年1月6日发改委联合人民银行、银监会、外汇局等13个部门和单位，共同建立“一带一路”PPP工作机制加大对“一带一路”的金融性支持文件为代表的数个重磅文件也将2017年“一带一路”上升到了重要的战略层面。
“在新疆区域个股强劲上涨拉开序幕后，市场近期对”一带一路“的主题投资热情开始有所升温，并在两会即将召开，今年5月”一带一路“国际合作高峰论坛、潜在国际产能合作”十三五“规划、以及各省市地方两会区域经济重要度回升、新疆2017年计划固定投资规模超1.5万亿等一系列事件的催化下，市场关注度迅速提升。”一位中原证券的策略分析师表示。
“不难看出，‘一带一路’倡议将是我国2017年经济工作的重心之一，中央将会加大对‘一带一路’的政策性和金融性支持，加大中国企业走出去、推进国际产能合作的引导力度，进而优化我国在全球产业链的分工布局，提高我国在全球价值产业链的地位。正是这种预期也会正反馈在国内的资本市场上。”杭州泽浩投资的投资总监曹刚对记者表示。
多因素叠加今年迎突破
如上所述，“一带一路”板块在2017年不仅仅是两会行情板块，有望成为贯穿全年的投资主线之一。
这其中的逻辑是在运行和推进几年的时间后，“一带一路”相关概念渐入佳境。
2017年“一带一路”有望迎来大突破。
“从内部看，‘一带一路’作为我国的重大战略，一直在推进，2017年将有大突破2017年5月北京高级别的‘一带一路’国际合作高峰论坛及9月金砖国家峰会，将利于与‘一带一路’相关国家合作的推进。另外西部地区作为连接‘一带一路’的桥梁，部分地区如新疆2017GDP目标和投资计划均有上升。”天风证券策略分析师徐彪认为。
同时，徐彪指出如果从外部看，“特朗普上台后的政策是聚焦国内发展，退出TPP。这给我国的‘一带一路’战略带来机遇，未来‘一带一路’沿路相关国家的订单落地概率将上升。”
正是基于上述判断，“一带一路”涉及的行业和公司将非常广泛，可以理解为是局部的系统性机会，具体而言可关注建筑、机械、电力设备、通信、能源、农机及港口类等受益走出去的公司。
“但值得注意的是，相较此前两次‘一带一路’主题走强，此次市场反应表现相对慢热，考虑到两会前区域经济仍有一定话题度，且5月国际合作高峰论坛等事件仍存预期差，主题行情仍将持续发酵。”曹刚表示。
山西证券证券分析师麻文宇则对21世纪经济报道记者表示，地产遭遇调控后，亟需基建投资补位拉动经济。“一带一路”可以作为有效的供给输出路径，消化并进一步刺激国内产能，这也将带动大基建板块投资与盈利的提升。
他讲道：“‘一带一路’属国家对外战略层面，旨在突破美国主导的全球贸易格局，打造亚欧大陆互联互通的合作共赢体系，自上而下的推动力强，今年预计加速推进，后续突破值得期待。这其中基础设施建设将是核心内容，建筑、建材、交通运输、港口船舶等行业会优先受益，而国际工程业务占比较高的公司尤其值得关注。”
( 责任编辑: 胡玲玲 )
1872
